Crowdfunding inmobiliario

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Los bienes inmuebles, hasta hace poco, solo estaban disponibles para unas pocas personas con ahorros suficientes para embarcarse en la compra de un piso o a través de REIT (que no le permiten elegir sus proyectos). los Plataformas de crowdfunding inmobiliario han significado una revolución en el sector al eliminar las barreras de entrada a las inversiones inmobiliarias (alto costo de adquisición, mantenimiento y dificultad para diversificarse). Hoy, cualquiera puede invertir desde solo 50 EUR. Las principales ventajas del crowdfunding inmobiliario sobre el enfoque inmobiliario tradicional incluyen:

• Fácil acceso a bienes inmuebles para cualquier persona con unos pocos euros. La inversión mínima por proyecto suele rondar los 50 euros, excepto Crowdestate (donde el mínimo es de 100 EUR).
• No es necesario buscar inquilinos, ni preocuparse por retrasos en los pagos, ni hacer reparaciones.
• Permite construir rápidamente una cartera altamente diversificada en diferentes países / ciudades, tipos de propiedad (apartamentos, tiendas, hoteles) y modos de operación (reforma y venta, reforma-alquiler-compra, construcción, préstamos a desarrolladores, etc.
• Posibilidad de vender acciones en el mercado secundario (solo en algunas plataformas).

El financiamiento participativo de proyectos inmobiliarios es quizás donde existe una mayor diversidad en términos de sistemas y modalidades de pago, incluidos proyectos de desarrollo, alquileres o préstamos con garantías hipotecarias. Aunque por lo general no ofrecen garantías de recompra (recompra), dado que ofrecen inversiones en activos tangibles, existen opciones realistas para recuperar al menos parte de la inversión en caso de incumplimiento por la venta de la propiedad, presentando generalmente un riesgo menor que Préstamos personales o comerciales.

Hay innumerables Plataformas de crowdfunding inmobiliario, especialmente en el Reino Unido, pero también en Alemania, Francia, España ... En los últimos años, varias de esas plataformas han surgido en los países bálticos ofreciendo retornos realmente atractivos. Aunque he explorado muchos, por el momento solo tengo experiencia de primera mano en unos pocos que describiré en detalle.

Las inversiones inmobiliarias, ya sean tradicionales o participativas, son siempre de mediano a largo plazo. Algunas plataformas no ofrecen beneficios hasta que se vende la propiedad, lo que puede implicar más de un año. Esto significa que se necesita un largo período (meses o incluso más de un año) hasta que se puedan obtener tasas de rendimiento comparables a otras formas de inversión colectiva, como Crowdlending P2B, pero particularmente Crowdlending P2P, donde puede invertir cantidades significativas de capital de una manera muy diversificada (10 euros por préstamo, o incluso menos) en cuestión de segundos. Además, cada plataforma de crowdfunding inmobiliario solo ofrece un número limitado de proyectos (a veces solo uno o dos por mes), lo que significa que lleva tiempo invertir cantidades significativas de dinero en una cartera diversificada. Para compensar, el Plataformas de crowdfunding inmobiliarioAl ofrecer una propiedad como garantía, se considera más seguro que otras modalidades de crowdlending.

Invierto principalmente en nueve plataformas: cuatro españolas (Brickstarter, Housers, Inveslar y Privalore), cuatro de los países bálticos (Bulkestate, CrowdEstate, EstateGuru y Rendity) y un agregador: EvoEstate. He probado otras dos plataformas: Ladrillos y personas (También español) y Brickowner (Británico), pero solo unas pocas inversiones, por lo que aún no he reunido suficiente información para analizar. Grupeer también menciona que, al tiempo que ofrece propiedades de inversión centradas en crowdlending, lo cubriré en detalle en otra sección.

El modelo de negocio de cada plataforma es muy variado, pero es curioso que los españoles se caractericen por términos y tasas de interés variables (porque se centran en comprar-remodelar-vender o agregar una fase de alquiler en el medio), mientras que los bálticos tienden tener plazos fijos y tasas de interés. Housers es quizás la excepción, ya que ofrece la mayor gama de modalidades y parece que Inveslar, poco a poco, sigue los mismos pasos.